El Consejo de Estado señala que la sanción moratoria se extingue en los siguientes eventos: 1. Pago de las cesantías definitivas. 2. Pérdida de la exigibilidad de la prestación social (el auxilio de cesantía). 3. Prescripción (cuando el reclamo de la penalidad es tardío). 4. Si la administración reconoce y/o paga las cesantías después de extinguido el derecho por prescripción, esa circunstancia no revive la oportunidad para reclamar la sanción moratoria.